New Developments in Financial Econometrics and Financial Markets in Japan

日本金融计量学和金融市场的新进展

• 批准号: 21243019
• 负责人: KUNITOMO Naoto
• 金额: $ 16.31万
• 依托单位: The University of Tokyo
• 依托单位国家: 日本
• 项目类别: Grant-in-Aid for Scientific Research (A)
• 财政年份: 2009
• 资助国家: 日本
• 起止时间: 2009 至 2011
• 项目状态: 已结题
• 来源: https://kaken.nii.ac.jp/en/grant/KAKENHI-PROJECT-21243019/
• 关键词: 金融危機; ミクロ金融市場; 高頻度ファイナンス計量分析; 統計的金融リスク管理論; 信用リスク; 統計的強度モデル; 社債の価格理論; 高頻度金融データの計量理論; リスク尺度

This research project has studied the recent developments in financial econometrics. In particular, we have paid special attentions on the statistical analysis of credit derivatives, the statistical analysis of financial micro-market performance and the statistical analysis of financial risk managements. We have written several academic papers on the statistical pricing theory of corporate bonds and empirical analysis, the statistical analysis of micro-market efficiency and the statistical analysis of financial risk managements. We have made some progress on the measurement theories of financial micro-markets and the empirical analysis of Japanese financial markets.

本研究项目研究了金融计量经济学的最新发展。特别是对信用衍生品的统计分析、金融微观市场表现的统计分析和金融风险管理的统计分析进行了重点研究。在公司债券的统计定价理论与实证分析、微观市场效率的统计分析、金融风险管理的统计分析等方面撰写了多篇学术论文。本文在金融微观市场的计量理论和日本金融市场的实证分析方面取得了一定的进展。

项目成果

Estimation and Testing for Dependence in Market Microstructure Noise

• DOI: 10.1093/jjfinec/nbn021
• 发表时间: 2008-11
• 期刊: Journal of Financial Econometrics
• 影响因子: 2.5
• 作者: M. Ubukata;K. Oya

t分布2ファクターモデルを用いた中小企業CLOのデフォルト依存関係の分析

利用t分布二因子模型分析中小企业CLO的默认依赖关系

• 发表时间: 2010
• 期刊: 定量的信用リスク評価とその応用
• 作者: 吉規寿郎;中川秀敏
• 通讯作者: 中川秀敏

Comments on: Inference in multivariate Archimedean copula models

• DOI: 10.1007/s11749-011-0251-5
• 发表时间: 2011-07
• 期刊: TEST
• 影响因子: 1.3
• 作者: Emiliano A. Valdez

On the asymptotic optimality of the LIML estimator with possibly many instruments

• DOI: 10.1016/j.jeconom.2009.12.001
• 发表时间: 2010-08-01
• 期刊: JOURNAL OF ECONOMETRICS
• 影响因子: 6.3
• 作者: Anderson, T. W.;Kunitomo, Naoto;Matsushita, Yukitoshi
• 通讯作者: Matsushita, Yukitoshi

Statistical Application of Distortion Risk Measures

失真风险度量的统计应用

• 发表时间: 2011
• 作者: Ryoichi Nomura;Takao Ohkawa;Makoto Okamura ; Makoto Tawada;加藤一彦;松田康博;Ken Endo;Hidatsa Tuatara
• 通讯作者: Hidatsa Tuatara