Coninuous time GARCH-processes driven by Lévy-processes

由 Lévy 过程驱动的连续时间 GARCH 过程

• 批准号: 5407644
• 负责人: Professor Dr. Alexander Lindner
• 金额: --
• 依托单位: Institut für Finanzmathematik
• 依托单位国家: 德国
• 项目类别: Research Grants
• 财政年份: 2003
• 资助国家: 德国
• 起止时间: 2002-12-31 至 2003-12-31
• 项目状态: 已结题
• 来源: https://gepris.dfg.de/gepris/projekt/5407644?language=en
• 关键词: Coninuous; time; GARCH; processes; driven

Es sollen qualitative und quantitative Merkmale zeitdiskreter und zeitstetiger GARCH-Prozesse herausgearbeitet werden. Hierbei soll vor allem ein neuer zeitstetiger GARCH-Prozess untersucht werden, der von einem Lévyprozess getrieben wird. Als stochastisches Volatilitätsmodell getrieben von einem Lévyprozess hat er gewisse Ähnlichkeiten mit Prozessen, die von Barndorff-Nielsen und Shephard untersucht wurden, andererseits auch mit Prozessen, die von Yor vorgeschlagen wurden. Solche Prozesse stellen Alternativen dar zu den üblicherweise favorisierten Diffusionslimiten, die bestimmte Defizite aufweisen. Dieses Projekt steht in Zusammenhang mit dem Projekt "Stochastic Analysis with a view to applications in financial risk processes" von Prof. Dr. R. Maller und Prof. Dr. C. Klüppelberg, gefördert vom Australian Research Council als Large ARC-Grant.

从定性和定量两个方面对其进行了研究。从现在起，L的事业蒸蒸日上，经济发展势头强劲。这些随机事件发生的原因是：一位名叫L的人，在他的事业中，从巴恩多夫-尼尔森到谢泼德，在他的事业中，他的事业得到了极大的发展。另一种选择是限制扩散，估计是自己的损失。DIESES Projekt Steht in Zusammenang MIT DEM Projekt“随机分析以期在金融风险过程中的应用”von教授R.Maller博士和C.Klüppelberg教授，全球环境基金和澳大利亚研究理事会ALS Large ARC-Grant。