高頻度データに対する統計解析手法の数理的側面からの研究

高频数据统计分析方法数学方面的研究

• 批准号: 13J08419
• 负责人: 小池 祐太
• 金额: $ 1.28万
• 依托单位: The Institute of Statistical Mathematics (2014)The University of Tokyo (2013)
• 依托单位国家: 日本
• 项目类别: Grant-in-Aid for JSPS Fellows
• 财政年份: 2013
• 资助国家: 日本
• 起止时间: 2013-04-01 至 2015-03-31
• 项目状态: 已结题
• 来源: https://kaken.nii.ac.jp/grant/KAKENHI-PROJECT-13J08419/
• 关键词: 高頻度データ; 共分散推定; 非同期観測; ジャンプ; マイクロストラクチャーノイズ; 内生サンプリング; 非同期共分散推定

複数の時系列が非同期かつ観測誤差つきで観測されている状況下で、その観測データから時系列間の共分散構造を推定する問題を研究した. 共分散の推定は, 複数のデータの関連度合いをはかる際に重要であり, 特に金融分野では分散投資によってリスクを減少させるために正確な推定が重要となる. また, 非同期観測とは, 2つ以上の時系列データが相異なる観測時刻で観測されている状況のことをいい, 金融資産の約定価格のデータなどで典型的に現れる状況である. さらに, 近年そのような金融時系列データにおいては, マイクロストラクチャーノイズと呼ばれるある種の観測誤差が問題となっており, これらの理由から, 本研究は特に金融分野でのリスク管理手法の向上に貢献するものといえる.本研究の目的は, 得られた共分散推定値がどの程度信頼できるかを評価する方法を提供することであり, 本研究ではかなり一般的な状況下で推定量の漸近分布を導出することでこの目的を達成した(推定量の漸近分布がわかれば推定値の信頼区間を近似的に求めることができる). より具体的には, 上述した状況に加えて, 観測データにジャンプがある場合や, 観測時刻と観測値の間に従属関係がある場合も許したもとで, 推定量の漸近分布を導出した. 観測データにジャンプを許すことは, 金融データでは大きなニュース等による金融市場のショックをモデル化する上で重要であり, また観測時刻と観測値の間の従属関係は, 今のように観測時刻が約定時刻に対応するような状況では存在を仮定すべきものである. このような理由から, 本研究で得られた結果はモデルに現実的な状況を反映する上で重要といえる.

The replication time series is not the same as the same period of time. Under the condition that the data is different from that of the same time series, it is necessary to study the problem of presumptive failure. The co-dispersion of the presumption, the number of complex numbers, the number of variables, the number of complex numbers, the number of variables, the number of complex numbers, the number of complex numbers, the number of variables, the number of complex numbers, the number of variables, the number of complex numbers, the number of complex numbers, the number of variables, the number of complex numbers, the number of variables, the number of No, no. In recent years, in recent years, the financial industry has been in a series of financial problems. In recent years, there have been a series of financial problems. In recent years, there have been a series of financial problems. In recent years, there have been a series of financial problems. The purpose of this study is to obtain the method of co-dispersion presumption of the degree of confidence and the method of co-distribution to provide information. In this study, under the general conditions of the general situation, the purpose of this study is to determine the quantity of the approximate distribution (the approximate formula of the presumption area of information). For the specific information, the above-mentioned conditions are not applicable, and the information is not available at any time, and the distribution is based on the distribution of information. There are many important events in financial markets, such as financial markets, financial markets and other financial markets. There are many reasons for this study. The results of this study show that the symptoms of the disease reflect the importance of the disease.

项目成果

Capturing heterogeneous lead-lag effects in financial markets

捕捉金融市场的异质超前滞后效应

• 发表时间: 2013
• 作者: 榎本元;成川礼;池内昌彦;小池 祐太
• 通讯作者: 小池 祐太

Estimation of integrated covariances in the simultaneous presence of nonsynchronicity, noise and jumps

在同时存在非同步性、噪声和跳跃的情况下估计积分协方差

• 发表时间: 2014
• 作者: 榎本元;成川礼;池内昌彦;Yuta Koike
• 通讯作者: Yuta Koike

超高頻度金融データとジャンプ推定

超高频金融数据和跳跃估计

• 发表时间: 2014
• 作者: Gen Enomoto;Rei Narikawa;and Masahiko Ikeuchi;小池祐太
• 通讯作者: 小池祐太

An estimator for the cumulative co-volatility of asynchronously observed semimartingales with jumps

具有跳跃的异步观察的半鞅的累积共波动性的估计器

• DOI: 10.1111/sjos.12043
• 发表时间: 2014
• 期刊: Scandinavian Journal of Statistics
• 影响因子: 1
• 作者: 澤井周;中原優也;崔埈豪;加藤孝久;巣籠祐介，大澤昇平，松尾豊;上野山勝也，大澤昇平，松尾豊;大澤昇平，松尾豊;大澤昇平，松尾豊;大澤昇平，松尾豊;大澤昇平;大澤昇平;Yuta Koike
• 通讯作者: Yuta Koike

Quadratic Variation Estimation of an Irregularly Observed Semimartingale with Jumps and Noise

具有跳跃和噪声的不规则观测的半鞅的二次变异估计

• 发表时间: 2016
• 作者: Koike Yuta;Liu Zhi;Yuta Koike;Yuta Koike;小池祐太;小池祐太;Yuta Koike;Yuta Koike;Yuta Koike;Yuta Koike;小池祐太;小池祐太;Yuta Koike;小池祐太;Yuta Koike;Yuta Koike;小池祐太;Yuta Koike;小池祐太;小池祐太;Yuta Koike;Yuta Koike
• 通讯作者: Yuta Koike