Gittins Indices und Optimierungsprobleme in unvollständigen Finanzmarktmodellen

这是一种随机优化的数学方法和数学方法。AUF Seiten der Finanzmamaatik geht es um amerikanische Optionen.Bisher erforderte die beewertung dieser选项分离für jeden einzelnen Ausübungspreis die LöSong eines最佳解决问题。这是一种新的金融市场模式，也是一种新的金融模式。这是一种新的金融模式，也是一种新的金融模式。从数学的角度来看，这是一种时代性的理论，它是一种时代性的代用品。我在所有国家的银行和里德尔都遇到了问题。这是一种新的方法和方法，也是一种临时的替代。在随机的情况下，这些问题都不会出现在问题的背后。这是一个很大的问题，也是最好的解决方案，也是最好的选择。

Thema des Projekts ist eine überraschende Querverbindung zwischen einigen stochastischen Optimierungsproblemen aus Finanzmathematik und mathematischer Ökonomie. Auf Seiten der Finanzmathematik geht es um Amerikanische Optionen. Bisher erforderte die Bewertung dieser Option separat für jeden einzelnen Ausübungspreis die Lösung eines optimalen Stoppproblems. Ein kürzlich von mir entwickelter Zugang ermöglicht nun für vollständige Finanzmarktmodelle, die Bewertung simultan für alle Ausübungspreise vorzunehmen. Ein erstes Ziel des Forschungsvorhabens ist es, einen entsprechenden Zugang auch für die realistischeren unvollständigen Finanzmarktmodelle zu erarbeiten. Auf Seiten der mathematischen Ökonomie geht es um die Theorie intertemporaler Konsum- und Anlagepläne, konkret um die Maximierung von Nutzenfunktionalen, die intertemporale Substitutionseffekte berücksichtigen. Im vollständigen Fall konnte dieses Problem in Bank und Riedel in großer Allgemeinheit gelöst werden. Das zweite Projektziel besteht darin, die bei einfacheren Nutzenstrukturen so erfolgreichen Methoden der konvexen Dualität auch für die komplexeren Nutzenfunktionale mit intertemporaler Substitution zu entwickeln. Diese scheinbar sehr unterschiedlichen Problemkreise werden im Falle vollständiger Modelle durch ein stochastisches Darstellungsproblem verbunden. Ein übergeordnetes Ziel dieses Projektes ist es daher zu untersuchen, ob sich eine ähnliche Verbindung auch im Fall unvollständiger Finanzmarktmodelle finden lässt und wie man sie zur effizienten Lösung der beschriebenen Optimierungsprobleme einsetzen kann.